Что попадает под понятия «пирамида» и «схема Понци»

Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) определяет понятия «пирамида» и «схема Понци» как вид мошенничества. Он включает в себя выплату обещанных доходов инвесторам проекта за счет вложений следующих.

«Организаторы склоняют к участию в бизнесе новых инвесторов, обещая вложить их деньги в прибыльные проекты при минимальных или отсутствующих рисках. Мошенники стремятся привлечь новые ресурсы, чтобы производить выплаты предыдущим участникам, создавая ложное впечатление, что  получают прибыль от законного бизнеса», — разъясняет SEC.

Британские регуляторы определяют пирамиду как нежизнеспособную мошенническую схему, при которой происходит вовлечение одними людьми других в бизнес, основанный на несуществующем или ничего не стоящем продукте.

Можно выделить следующие ключевые характеристики пирамиды:

1. Управляется централизованно. В основе лежит определенная компания, которая может «лопнуть», оставив вкладчиков ни с чем.
2. Обещаются высокие доходы.
3. Продукт, выпускаемый ею, неограничен в объеме.
4. Такой продукт обычно бесполезен и не имеет ценности.
5. Рушится, когда база  инвесторов перестает пополняться.

Сторонники виртуальных валют опровергают наличие каждой из пяти характеристик.

Читайте также:  Как открыть свое МФО в России?

Если оценить криптовалюты по указанным пяти пунктам, получится что они не имеют ничего общего с финансовыми пирамидами.

По п.1, в их пользу говорит тот факт, что платформы, на которых они основаны, децентрализованы и не имеют организатора, который мог бы привести систему к краху и исчезнуть вместе с остатками средств. Выигрывают в этой среде трейдеры, удачно сыгравшие на разнице в обменном курсе, или майнеры, которые тратят ресурсы на добычу и получают поощрение в виде некоторого числа монет за доверие к системе и обеспечение ее безопасности.

По п.1 Такие проекты не обещают крупных доходов. Криптовалюты не считаются объектом инвестиций, оставаясь лишь механизмом расчетов. Хотя некоторые их держатели пытаются играть на колебаниях котировок. Кроме того, платформы основаны на открытом исходном коде, который доступен каждой заинтересованной стороне.

По п.1 Эмиссия криптовалют лимитирована. Итоговое число биткоинов составит около 21 млн, а, например, лайткоинов — 84 млн.

По п.1 Криптовалюты вовсе не бесполезный продукт: многие из них активно используются в качестве механизма перевода средств как частными лицами, так и бизнесом. Они обладают конкурентными преимуществами по сравнению с другими видами платежей. Особенно это важно в трансграничных расчетах, которые в случае традиционных валют сложны и затратны.

По п.1 Если база участников в определенной криптовалютной системе перестанет пополняться новыми, ее не ждет крах. Держатели цифровых монет смогут также использовать их. Просто цена перестанет расти.

Директор-распорядитель Международного валютного фонда (МВФ) Кристин Лагард высказалась в поддержку сектора. По мнению К. Лагард, нет смысла отвергать виртуальные валюты. Может наступить день, когда люди будут отдавать предпочтение именно им.

BTC на каждом углу

К началу 2018 года криптовалюты стали едва ли не самым популярным товаром в мировой торговле. За прошедший 2017 год общая рыночная капитализация криптовалют (Total Market Capitalization) выросла практически на 600 млрд долларов США, с 17,7 до 612,9 млрд долларов США, т. е. в 34,6 раза. Порой популярность переходит все границы адекватности — так, в Екатеринбурге уличный художник создал ритуальный «алтарь биткоину».

Ритуальный алтарь BTC в Екатеринбурге

Вместе с развитием рынка выросло количество компаний, совершенствующих эту сферу. К середине декабря 2017 года зафиксировано 234 ICO на сумму $3,7 млрд, а «средний чек» составил $15,7 млн. Однако, как и во всех стремительно растущих сферах, в криптоэкономике присутствует своя «серая область» так называемых «инвестиционных программ» с использованием криптовалют или, говоря простым языком, пирамиды.

Редакторы сайта Forklog понятно объясняют, что это такое: участники пирамид обещают очень высокую доходность (часто выше 30% — 40% в месяц) и основной вид заработка на партнерских программах с минимальным, как утверждается, риском для инвесторов. Подобные программы активно развиваются на территории РФ.

Желание заработать быстро и без особых усилий в прогрессивно развивающейся области повышает риск стать жертвой мошенников или попасть в глупую ситуацию, если вы совсем далеки от крипты. Например, в октябре в Обнинске местный житель приобрел с рук два «биткоина», заплатив за них тысячу рублей. Продавцы сообщили доверчивому клиенту, что «биткоины постоянно дорожают и в ноябре можно заработать несколько тысяч на их курсе».

Неудивительно, что с учетом всего вышесказанного участники FinTab не особо часто говорят на людях о своей работе. Нам захотелось узнать у своих коллег, приходилось ли им скрывать свою деятельность и что такое криптоинудстрия для ее участников.

Криптоиндустрия — один из элементов смены технологического уклада жизни.

Алексей Тюменцев представитель Старт ICO

Семен Глейм — CEO of Paymon

Paymon — это блокчейн платформа, которая объединяет всех участников рынка с помощью нового масштабируемого блокчейна “Hive”.

Часто я скрываю свою работу под ярлыком IT сферы (сайты, мобильные приложения), но если разговор о криптоиндустрии все таки заходит, то я не считаю нужным за полчаса разговора стараться объяснить человеку такую обширную технологию как блокчейн. Это невозможно. Тем более, большинство людей относится к этой сфере скептически, так как развелось огромное количество пирамид. Организаторы привлекают участников, обещая им большой заработок, однако чаще всего сами не понимают чем занимаются. Естественно, при упоминании криптовалюты появляется образ настырного друга, предлагающего «скорее вложиться». Не удивительно, что люди, которые даже не пытаются вникнуть в суть криптоиндустрии, навешивают на сферу негативный ярлык.

Появляется много новостей о вымогательствах. Ощущение, что 90-е еще не закончились. Например, в Екатеринбурге планировали покушение на одного известного в криптомире человека. Кстати, это еще одна причина, по которой я стараюсь скрывать род деятельности.

Криптобизнес — это не просто. Парадокс: все говорят об анонимности криптовалюты, но эта же анонимность часто заставляет быть более доступным для комьюинити. Если не рассказывать о том, чем ты сейчас занимаешься, в какой офис ты переезжаешь, возникает объективный вопрос «не пропал ли он с нашими деньгами?». Стоит более разборчиво подходить к подбору персонала. В этом бизнесе отсутствует состояние стабильности: постоянно бросает из стороны в сторону, один день все прекрасно и +100 тысяч, другой кричишь «шеф, все пропало!» и −20 тысяч, хотя люди инвестируют. Такое состояние заставляет всегда двигаться. В крипте постоянно появляется что-то новое, нестандартное — это интересно самому тебе и интересно людям. Из Paymon за 2 года не ушел ни один сотрудник по собственному желанию.

Антон Рябин — президент Уральской Блокчейн Ассоциации

Уральская Блокчейн Ассоциация — Центр компетенций в области решений на основе технологии распределенного реестра хранения информации.

Я ни разу не скрывал свою деятельность, более того, мне становится грустно, когда мои коллеги не говорят о своей работе только из за того, что не хотят тратить время на объяснения людям, незнакомым с криптоиндустрией.

Мы часто задумываемся, не стоит ли нам искать врага в лице правоохранительных органов? Приходили письма из соответствующих учреждений с напоминанием о 115 ФЗ (Закон о противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма).Некоторые деятели криптоиндустрии отбывают наказание за нарушение вышеупомянутой статьи, потому что занимались откровенным криминалом. Однако, из за подобных случаев не стоит приводить все к общему знаменателю.

Я считаю, что могу потратить свое время на просветительскую деятельность, потому что у людей нет понимания нашей работы: недавно я проводил семинар в одной компании на тему блокчейна, и к середине разговора выяснилось, что люди путают предложение услуг компаний Air Bit club или Alpha Cash с криптовалютой в принципе.

Русский человек не смотря ни на что очень предприимчив и находчив. Но у людей нет нормального бэкграунда для реализации своих талантов в классическом бизнесе. У обычных граждан до сих пор в головах сидит представление, что предприимчивым быть плохо, стыдно и даже незаконно. Когда наша национально-социальная природа не дает реализовать себя в обычном предпринимательстве, появляются представители пирамид, и человек принимает простые правила игры. С одной стороны у тебя агрессивный мир, в котором нужно разбираться в финансах, менеджменте, быть подкованным юридически, а с другой стороны предлагают подписать бумаги и работать по определенному алгоритму. Естественно, что потенциал развивается в пирамиде. Не нужно строить иллюзий, что человек не понимает куда идет.

В крипте, как и в любой другой сфере, основная цель проекта — довести дело до конца и предложить комьюнити что-то новое. При большом количестве ICO ряд проблем остается нерешенными, например, если кому-то получится урегулировать баланс скорости и децентрализации криптовалюты — это будет гениально. Рынок колеблется от вполне себе децентрализованного BTC (пускай в меня полетит кучу камней, но я считаю это так) до Ripple, который, по факту, не является криптовалютой.

Криптоиндустрия является новым миром, к изучению которого стоит приложить кучу усилий и не сойти с ума. Однажды, нашу блокчейн школу для разработчиков посетил странный мужчина. Он представился рыцарем Мира и Добра международного фонда Мира и Добра, после чего пригласил нас вступить в академию Русской Бани. Не мир финансов, а сказка какая-то.

Антон Дзядковский — соучредитель, IT директор ICO MicroMoney

MicroMoney — Бюро кредитных историй с открытым исходным кодом и большими данными, которое соединяет новых клиентов со всеми существующими финансовыми услугами.

В отличии от своих коллег, я выставляю на показ свою принадлежность к криптомиру, поэтому странных реакций много. Я живу в разных странах и везде свои заморочки, кто-то говорит, что все это фейк, скам, пирамиды; в ряде стран вообще не могут определиться законно это или нет. Мой совет простой: чуваки, биткоин — это анонимная валюта, никто про вас не узнает, покупайте и холдите сами. Я стараюсь поддерживать тех, кто проявляет здоровый интерес к криптомиру: часто таким людям я советую поставить блокчейн кошелек, даю им небольшую копеечку в BTC или ETH, если человек хочет развиваться, то эта копеечка со временем превращается в хорошую сумму. Потом спасибо говорят. Мне приятно.

К альткоинам я отношусь скептически, после того, как я их приобрел, и они упали в 5 раз. Поэтому только BTC, только хардкор!

В крипте можно сделать честный бизнес, самое главное продолжать проект после сбора средств и быть честным. Если что-то пошло не так после ICO, лучше честно сказать об этом комьюнити и подойти к решению проблем по-другому. При проведении ICO обнаруживается много подводных камней, а юристы просят за свою консультацию бешеных денег.

Я же решил давать некоторые советы бесплатно и больше работать с сообществом. Потому что мои токены нужны только крипто сообществу, если я даю им полезную информацию, мои токены растут, обычным гражданам мои токены не нужны. Про Российские пирамиды я не в курсе. Я давно не живу в РФ и не знаю, что там происходит. По идее, любой проект может стать скамом или пирамидой при неправильном менеджменте.

В целом криптоиндустрия — это глоток свежего воздуха, это люди с горящими глазами в отличие от консервативных представителей классической финансовой сферы.

Никита Куценко — CEO of Cryptex Capital

Cryptex Capital — Профессиональный криптовалютный фонд активного управления, который работает по принципу доверительного управления активами клиентов.

В криптомире существуют свои негласные правила безопасности. В первую очередь, стоит понимать, кому ты говоришь о своей деятельности. Рэкета очень много, потому что криптовалюта никак не защищена со стороны закона. Если что-то случится, в полицию обращаться бесполезно. Я фильтрую свое окружение и подхожу к работе очень организованно. У меня свой фонд, я беру под управление деньги других людей и не имею права совершить оплошность: для работы у меня есть отдельный ноутбук, с которого я захожу только на биржи и только через VPN, таким образом ограничиваю возможность рисков. Нужно работать качественно и только с проверенными людьми. Страна находится в «серой зоне»: ни «да», ни «нет».

Купить рекламу Отключить

Люди относятся к криптосфере скептически из-за массовости пирамид. Пока нет осознания, что это очень разноплановая деятельность. Нет знака равно между терминами криптовалюта и финансовая сфера. Для ряда взрослых предпринимателей наша работа до сих пор остается игрой, хотя все больше появляется бизнесменов, которые понимают прогрессивность области и решают инвестировать.

Нам, участникам криптоиндустрии, кажется, что почти все занимаются криптовалютой. На самом деле это не так. Процент понимающих людей очень мал. Процент тех, кто глубоко погрузился в процесс еще меньше. Большинство людей только слышали что-то об криптоэкономике. Безусловно, это одна из самых популярных тем в настоящее время, однако когда люди начинают интересоваться сферой, то натыкаются на рекламу пирамид. Это отбивает желание интересоваться дальше. После такого не удивляет девиантное поведение: однажды а я давал бесплатную лекцию по криптовалютам для небольшой аудитории, в момент моего рассказа о перспективности сферы, один мужчина из традиционной брокерской компании резко вскочил с места и стал выкрикивать лозунги в стиле «Да что вы знаете о валютах!? вы нигде не можете купить и продать этот биткоин, за ним нет никакого будущего! Легально его нигде нельзя купить, не рассказывайте сказки!» На что я ему ответил: «Как знаете, я уже год живу на криптовалюту и все свои финансы веду в ней».

Я всем говорю, что криптоиндустрия — это будущее. Только не надо это будущее раскрашивать в серый цвет. Стоит честно работать: создавать полностью эрудированные сайты и платформы проекта, брать объективные комиссии (не сдирать с людей по 50–60%), при этом стремиться заработать столько, сколько нужно для проекта и для команды, не ограбив пользователей.

Руслан Васютин — СМО of Datarius

Криптобанк Datarius представляет собой децентрализованную частично замкнутую систему. Datarius обеспечивает прямую связь между кредиторами, заемщиками, а также сопутствующими сервисами.

Большинство людей не понимают специфику, цели и задачи криптоэкономики. Довольно часто люди с раздражением реагируют на упоминания о криптовалюте. Очевидины проблемы пропагандирования ценностей и пользы криптоэкономики. На вопрос о роде занятий, я отвечаю, что воплощаю банковские услуги в виртуальном пространстве. Короче, нужным и правильным делом занимаюсь на заре передовых технологий человечества

Криптоэкономика — «Квантовый скачок» в развитии бизнеса, общества и цивилизации. Работа в криптоиндустрии постепенно становится образом жизни: развивающим и вдохновляющим. Новаторам в деле криптоэкономики приходится часто выполнять роль мессии, а к мессии особо высокие требования как с точки зрения профессионализма, так и нравственно. Для развития честного криптобизнеса нужно доверить это дело честной команде, имеющей представление о бизнес-морали, с хорошей юридической / финансовой подготовкой и безупречной репутацией.

Илья Орлов — CEO of TravelChain

TravelChain — Это блокчейн-платформа с открытым кодом, В которой надежно хранятся все данные о путешественниках и тревел бизнесах. TravelChain является ядром экосистемы Умных Путешествий (SmartTravelling Ecosystem), а TravelToken — ее топливом.

Я не скрываю свою деятельность. Моя работа больше связана с блокчейном — технологией, которая служит мощным инструментом для объединения людей в любой системе. В Швейцарии существует система народного владения корпорациями, существуют кооперативы, возраст которых переваливает за 10 лет (есть один старше 50). Блокчейн позволяет подобные системы реализовать в менее развитых странах, предоставляет возможность каждому человеку получить по заслугам — чем больше несешь пользы, тем больший имеешь вес.

Криптоиндустрия имеет несколько волн развития и компании нашей волны очень сплоченные. Первая волна — это люди, которые придумали эту технологию; вторая — это люди, которые начали популяризацию; третья — это мы. Наши компании появились во время, когда технология уже достаточно развита, чтобы создавать удивительные вещи, например, выстраивать в обществе справедливые системы отношений. Представители первой и второй волны уже разбогатели и разбежались по своим семьям. Мы же нуждаемся в коннекте.

Мы бы не появились, если бы BTC и всю другую криптовалюту в свое время не популяризировали спекулянты, коммерсанты, «пирамидичики». Эти люди часто абсолютно бездушны, однако благодаря им (от части) у нас есть работа. Вопрос «светлости» их деятельности остается спорным, но люди до сих пор идут в пирамиды, тем самым покупая себе опыт. Возможно, так даже менее болезненно: быстро потерять деньги и сделать вывод.

Я негативно отношусь к пирамидам, часто даже сами участники стесняются что-то рассказывать, когда узнают чем я занимаюсь. Я научился доходчиво рассказывать про инновации — пришлось однажды бабушке объяснить чем я занимаюсь. Однако, в пирамидах много умных людей, которые со временем понимают технологии и переходят на «светлую сторону силы».

Мое мнение, все стремится к криптомарксизму. Идеи Макркса, о которых он говорил 200 лет назад, можно реализовать сейчас при помощи технологий.

Сама идея криптоиндустрии заточена на честности и справедливости, поэтому, чтобы развиваться в ней нужно соответствовать этим параметрам. Однако, некоторые большие проекты гоняют свои деньги чтобы создать хайп, делают много раундов создавая информационную воронку, а после выхода на ICO начинают заниматься бешеным маркет мейкингом. Такие правила диктует рынок, но даже их можно обойти если заострить внимание на команде, в которой форварды верны своей идеологии. Если мы создадим прозрачную систему с единой историей, то люди с детства начнет ценить репутацию и это может привести к самому справедливому поколению.

В ходе расследования, мы выявили парадокс: люди, разбирающиеся в технологиях скрывают свою деятельность, а те, кто знаком поверхностно — занимаются активной пропагандой. Казалось бы, все должно быть наоборот. Чтобы посмотреть на эту проблему с разных сторон, наша команда решила пообщаться с представителем AirBit Club Ольгой Гетман. Стоит отметить, что команда FinTab не разделяет ценностей компании AirBit Club и советует пользователям не делать вывод о всей отрасли из-за политики одной организации.

Ольга Гетман — Представитель AirBit Club

AirBitClub — это уникальная платформа, использующая торговый алгоритм на базе Blockchain, позволяет прямо сегодня начать получать прибыль от криптовалюты.

Я не скрываю свою деятельность и не борюсь со скепсисом со стороны граждан. Наша организация не является сектой — люди попадают сюда с помощью общения. Люди говорят между собой, предлагают решение финансовых проблем и становятся частью нашей команды инвесторов. К инвестициям в целом, я отношусь положительно. К инвестициям в ICO — очень рискованно. Риски вообще есть во всем, риски есть при покупке новой машины, при выборе места отдыха. Это выбор каждого человека. Каждый инвестор терял деньги, вопрос в том, как он относится к деньгам, готов ли он их умножать их и понимать будущие технологии. Хотя мы и несем криптовалюту в массы, многие крипто-проекты стараются нас избегать. Чаще всего это связано с тем, что не все проекты имеют партнерскую программу.

Для меня криптоиндутрия — это свобода моих действий, это новая интересная сфера. Это возможность путешествовать, проводить время с детьми, закрыть злополучную ипотеку. Хоть и говорят, что деньги не главное, но когда они есть, мы становимся более свободным.

Что с видеокартами, или история одной истерики

Ажиотаж вокруг видеокарт и вовсе нездоровый. Поделюсь своими наблюдениями:

• “эфир” взлетел после ряда постов в крупных информационных изданиях, напоминающих проплаченную рекламу;
• крупные майнеры не имеют к этому отношения — они покупают не в магазинах;
• крупные ритейлеры не продают карты малыми партиями по указанию производителей;
• карт нет, чипов для их производства прямо сейчас — тоже нет.

Интересно, что в Китае (TaoBao, AliExpress и даже Gearbest, не говоря о прямых ритейлерах), на ComputerUniverce и eBay карты смели наши соотечественники. Где они? На Avito за 3 цены. Вот уж кто в выгоде! И это при том, что аналитики не скрывают, что Ethereum вырос на пустом месте.

Разрушаем мифы о биткоине

Мифы о Bitcoin

В то время как биткоин регулярно обновляет ценовые рекорды, количество скептиков, распространяющих негатив о нем, также неустанно растет. И сейчас мы разберем основные мифы о главной криптовалюте, попутно их опровергая.

Биткоин — развод, который ничем не обеспечен

Один из основных аргументов противников биткоина и классификации его как развода — отсутствие управляющей руки и обеспеченности чем-либо. При этом для сравнения приводятся мировые валюты, которые якобы обеспечены золотовалютными запасами.

Эти доводы основаны на традиционном видении экономических систем, с которыми Bitcoin не может иметь ничего общего по одной простой причине — это не бумажка, созданная для обмена на товар каким-то банком, а инновационная технология блокчейн, ключевым аспектом которой является децентрализация.

Ценность биткоина

Что касается обеспеченности, стоит взглянуть на американский доллар, японскую иену и другие ведущие валюты, которые уже давно привязаны к экономике своих стран, а не к золоту и другим ценным металлам. Современные фиатные деньги не имеют никакой внутренней ценности, кроме навязанного государством обязательства использовать их в качестве платежного средства.

А теперь давайте вспомним об эмиссии биткоина, которая ограничена 21 млн монет. Это основное его отличие от мировых валют, которые можно печатать бесконечно. Количество Bitcoin не может быть больше, чем задумано его создателем Сатоши Накамото. И это неминуемо ведет к дефициту, влекущему за собой рост цены.

Кроме того, биткоин обеспечен всеобщим принятием технологии блокчейна, позволяющей быстро, дешево и анонимно передавать ценность между участниками сети. Ну и плюс ко всему за BTC уже давно можно купить много чего — а не это ли является подтверждением тому, что это реальное платежное средство?

Биткоин — пирамида

Биткоин пирамида

Это, пожалуй, самое необоснованное утверждение криптоненавистников. Если даже поверхностно ознакомиться с понятием финансовой пирамиды, становится понятно, что у биткоина нет ничего общего с этой мошеннической схемой.

В пирамиде обычно нет ничего, кроме красиво оформленной идеи и инвестиционных планов по получению прибыли. Для того, чтобы ее участники получали обещанные дивиденды, должен обеспечиваться приток новых доверчивых инвесторов.

Сама система при этом не несет в себе ценности, у нее нет никакого продукта или услуги. Она существует до тех пор, пока ее участники делают новые вклады, а когда рушится, оставляет довольными только ее основателей и вкладчиков первого звена.

У биткоина же нет понятия вкладов и выплаты дивидендов. Есть только пересылка средств от пользователя к пользователю, торговля и майнинг. Но по этим параметрам он больше похож на биржевой актив или валюту, чем на финансовую пирамиду.

Биткоин — лохотрон

Биткоин — не развод

Как правило, люди, которые считают биткоин лохотроном, не делают различий между ним и мошенниками, использующими криптовалюты в своей преступной деятельности.

Да, Bitcoin уже давно стал излюбленным вариантом сбора средств через скамные ICO-проекты, крипто-хайпы, поддельные сайты брокеров и бирж, созданны для фишинга. Однако это не делает сам биткоин лохотроном.

Он точно так же как и любые фиатные валюты, используемые мошенниками, является всего лишь инструментом в руках преступников.

Биткоин — пузырь

Многие полагают, что биткоин — это очередной масштабный пузырь, который в один прекрасный момент лопнет и оставит доверчивых инвесторов ни с чем. При этом в качестве примера приводится история с «‎тюльпаноманией» 30-х годов 17 века.

Динамика индекса фьючерсных (зелёным) и опционных (красным) цен на луковицы в 1635—1637 годы // Источник: Wikipedia.org

Также биткоин часто сравнивают с пузырем «‎доткомов», который образовался вследствие стремительного взлета акций интернет-компаний и лопнул в 2000 году из-за чрезмерной разрекламированности неэффективных бизнес-моделей.

График индекса высокотехнологичных компаний NASDAQ Composite, достигший своего пика в марте 2000 года // Источник: Wikipedia.org

Но в отличие от реализованных тогда схем необоснованного ажиотажа, Bitcoin плохо подходит под понятие «пузыря», то есть однократного раздувания цены с последующим падением к исходным или даже более низким значениям. Стоимость биткоина, достигнув своего максимума и существенном сократившись в рамках коррекции, в последующем цикле всегда многократно превышала предыдущий экстремум.

Если обратить внимание на историю курса биткоина, станет понятно, что периодические ценовые взлеты и падения случаются регулярно с самого начала торгов BTC.

График роста стоимости биткоина // Источник: Coinmarketcap.com

Причем эти циклы не являются именно его особенностью — они присущи многим активам на традиционных рынках. Разница только во временных масштабах — то, что происходит с ценой биткоина за год, на других рынках, как правило, занимает десятки лет. Например, взгляните на курс стоимости серебра за последние 20 лет — ничего не напоминает?

График стоимости серебра с 1999 по 2019 год // Источник: Silverprice.org

Схожесть биткоина с пузырем вызывается не выдуманными историями о его ценности, приводящими к стремительному росту курса, а постоянным усилением притока криптоинвесторов — с каждым новым бычьим циклом о нем узнает все больше людей по всему миру. Происходит цепная реакция, в результате которой создается ажиотаж, приводящий к резким ценовым скачкам, требующим длительной коррекции. Конечно же, все это происходит под чутким руководством маркетмейкеров, но движущей силой все же являются сами инвесторы.

Виды сомнительных проектов

Мошенники используют различные схемы развода, которые также затрагивают крипторынок. На сегодня существует три вида подобных пирамид:

• облачный майнинг – программы, предлагающие хэшовую мощность или аренду оборудования с целью криптовалютоять монеты в большом количестве;
• высокодоходные инвестиционные проекты – псевдотрейдеры обещают безубыточные сделки, которые по легенде приносят высокую доходность и 100% окупаемость;
• scamcoins – новые альткоины, гарантирующие повышение стоимости капитала.

Мошенники ежедневно внедряют схемы с использованием криптовалют, которые сложно распознать даже опытным. Поэтому стать жертвой обмана может каждый.

А что думает комьюнити?

После разговора с представителями компаний мы обратились к нашим пользователям с похожими вопросами.

Более половины опрашиваемых ответили, что скрывают свою деятельность.

Приходилось ли вам скрывать деятельность, связанную с криптовалютой? RU

В основном люди называют себя IT программистами, аналитиками, финансистами, участниками партнерских программ. Одной из самых странных реакций на деятельность, связанную с криптовалютой, является предположение об указе президента, согласно которому с ноября 2017 года в России можно «купить биткоинов на любую сумму, а обратно обменять можно только 50%».

Не обходится и без классических МЛМ, пирамид и предложений купить машину вместо «каких то монеток». Пользователи рассказали о страшных историях, «когда какие-то знакомые потеряли на этом кучу денег, о том что все это вообще ненадолго и ненадежно». По мнению участников опроса, скепсис вызван отсутствием финансовой грамотности и информированием от сми, «которым невыгодно подрывать устои сложившейся банковской системы». Для большинства участников, криптоиндустрия — это сфера которая изменит будущее.

На вопрос «Как сделать честный проект связанный с криптовалютой?» самым популярным является ответ «просто взять и сделать». Однако, представитель Старт ICO Алексей Тюменцев так не считает:
— Учитывая, что законов на тему криптовалют до сих пор нет, честный проект сделать не получится. Что бы ты не делал, с точки зрения закона инвестор будет не защищен.

Англоязычным участникам наоборот реже приходилось скрывать свою деятельность, а те, кто скрывали, говорили то же самое, что и русские: IT программист, инвестор.

Приходилось ли вам скрывать деятельность, связанную с криптовалютой? EN

Однако странных реакций за рубежом тоже хватает: в большинстве случаев участников предостерегают о мошенничестве, агитируют «никогда не вкладываться в биткоины», а некоторые считают, что «это все иллюминаты и скоро мы все умрем».

Заседание иллюминатов

Иностранцы, как и русские считают, что такие реакции возникают из-за всевозможных финансовых пирамид и отсутствия информирования со стороны государства. Жители других стран предложили начинающим предпринимателям стремиться к «полной прозрачности», чтобы сделать честный проект, связанный с криптовалютами. Как и наши сограждане, за рубежом считают, что криптоиндустрия — это сфера, которая изменит будущее.

Самые известные криптовалютные пирамиды

Несмотря на то, что в СМИ и социальных сетях постоянно мелькают новости о появлении разных мошеннических проектов, люди все равно становятся жертвами криптовалютных пирамид. В качестве примера приведем несколько проектов, основатели которых сумели обмануть людей на десятки миллионов и даже миллиардов долларов.

OneCoin

OneCoin считается одной из крупнейших криптовалютных пирамид. Она функционировала с 2014 по 2017 год, оставив без денег около трех миллионов человек и обманув инвесторов на общую сумму около $5 млрд. Учредителем является болгарская мошенница Ружа Игнатова (Ruzha Ignatova). Пирамида работала по классической схеме, в которой участники получали вознаграждение за каждого приглашенного нового инвестора. Мошенница убедила инвесторов, что OneCoin скоро станет самой влиятельной криптовалютой в мире. Утверждалось даже, что OneCoin уничтожит биткоин. Самым удивительным было то, что криптовалюта даже не имела собственного блокчейна и принималась только на сайтах, связанных с пирамидой.

BitConnect

BitConnect - еще одна крупная криптовалютная пирамида, которая функционировала с 2016 по 2018 год. Она была создана неизвестными разработчиками, а во главе стоял человек по имени Сатао Накамото (Satao Nakamoto). Участники покупали токены BCC и блокировали их на специальной платформе, а торговый бот автоматически начислял прибыль. Членам пирамиды обещали доход на уровне 40% в месяц. По словам организаторов BitConnect, при первоначальных вложениях в размере $1000, инвесторы могли рассчитывать на прибыль в районе $50 млн в течение трех лет.

Первым критиком пирамиды стал сооснователь Ethereum Виталик Бутерин, который обратил внимание на то, что обещание 1% прибыли в день является классическим признаком пирамиды. Спустя некоторое время Майк Новограц и создатель Litecoin Чарли Ли согласились с мнением Бутерина. В то же время к организаторам BitConnect появились вопросы у правительства Великобритании, которое потребовало от компании раскрыть свою бизнес-модель. Тем не менее, это не помешало мошенникам участвовать в криптовалютных мероприятиях и успешно привлекать новых инвесторов.

PlusToken

Самая молодая и крупная финансовая пирамида за последние годы. Основанная в 2018 году, пирамида размещала информацию о себе в популярном китайском мессенджере WeChat, обещая 10-30% прибыли в месяц. Около четырех миллионов человек стали участниками этой мощной пирамиды. Мошенники якобы пропагандировали финансовую грамотность и обучали людей пользоваться криптовалютами, но в конечном итоге стремились конвертировать их в токены Plus. При этом правосудие все же настигло организаторов схемы, и год назад шестеро из них были арестованы по требованию китайских властей. Тем не менее, $3 млрд, на которые обеднели инвесторы, осели в кошельках команды PlusToken, и вернуть их не представляется возможным.

Почему Bitcoin — не пирамида: веские доводы

Чтобы развеять все сомнения, что Bitcoin — не пирамида, выделим ряд признаков финансовой пирамиды:

1. Необходимость инвестирования. Чтобы обеспечить работу компании, разработчики мошеннической схемы, как правило, просят внести конкретную сумму. В случае с Биткоином такие требования отсутствуют. Человек может купить хоть один сатоши (одну стомиллионную часть Биткоина) и стать полноправным участником сети.
   
2. Получение дохода за счет вновь привлеченных пользователей. Схема сотен финансовых пирамид, которые существуют сегодня, не меняется. Действующие клиенты получают выплаты за счёт средств, которые передаются вновь прибывшими инвесторами. Как результат, пирамида «живёт». В Биткоине совершенно иной принцип, ведь для поддержания работоспособности блокчейн инвестиции не нужны.
   
3. Размер взноса может меняться по прихоти администратора (руководителя) пирамиды. В случае с Bitcoin курсовая стоимость формируется рынком. Цена BTC не зависит от конкретного человека или действия правительственных органов.
   
4. Нет продукта. В финансовой пирамиде пользователь, как правило, получает «воздух». В случае с Биткоином речь идёт о полноценной технологии, в разработке которой участвовало десятки лучших умов планеты. Сегодня эксперты признают, что технология блокчейн имеет большое будущее, и уже сегодня она применяется во многих сферах.
   
5. Проблемы с выплатами. В пирамиде система построена таким образом, чтобы максимально усложнить человеку вывод денег. В криптовалютной сети владелец BTC лично контролирует средства, а для доступа к ним достаточно иметь приватный ключ.
   
6. Обещания «золотых гор». Руководители финансовых пирамид обещают потенциальным пользователям сверхприбыль, что позволяет обеспечить стабильный приток новых клиентов. К примеру, человеку гарантируют машину в подарок за привлечение определённого числа участников. В случае с Биткоином такого нет. У пользователя криптосети имеется два пути — купить виртуальную монету или добыть её путём сборки фермы на графических процессорах или асиках.
   
7. Анонимность создателей. В мошенническом проекте узнать личность руководителя не получится, ведь речь идёт о противозаконных деяниях. В случае с Биткоином также присутствует элемент анонимности, ведь обществу известен только псевдоним Сатоши Накамото. Но в ряде других криптовалют, построенных по аналогичной технологии, разработчики открыты для общения и не скрывают личности. К примеру, для Лайткоина это Чарльз Ли, для Эфириума — Виталик Бутерин и так далее.
   

Особенности

В своем предупреждении Комиссия по ценным бумагам и биржам США призывала участников рынка инвестиций обращать внимание на следующие признаки:

• Высокая доходность с минимальным риском или без него. К любой «гарантированной» возможности вложения капитала SEC рекомендует относиться с подозрением.
• Стабильная отдача. Инвестиции имеют тенденцию увеличиваться и уменьшаться с течением времени. Вложения, которые регулярно приносят положительную прибыль независимо от общих рыночных условий, сто́ит подвергнуть сомнению.
• Нелицензированные и незарегистрированные компании. Легитимность важна, потому что она дает вкладчикам доступ к информации об управлении, продуктах, услугах и финансах организации.
• Сложные стратегии, при которых инвестор не понимает порядка получения прибыли или не может добыть информацию о нем.
• Проблемы с оформлением документов. Отсутствие выписок со счетов является признаком того, что средства инвесторов не используются по назначению.
• Сложность приема платежей. Проблемы с обналичиванием денег следует рассматривать как признак схемы Понци.

Равноценны ли эти явления

Противоположное мнение заключено в том, что в электронных деньгах схему Понци не используют. Все финансовые пирамиды запрещены законом, а биткоин официально признан цифровым активом. К тому же криптовалюту никак не рекламируют с целью привлечения инвесторов, не требуют агитировать друзей и знакомых на покупку валюты.

Наказание

Основные статьи для организаторов таких проектов – «Мошенничество» (ст. 159 УК РФ) и «Организация деятельности по привлечению денежных средств и (или) иного имущества» (ст. 172.2 УК РФ).

В пресс-службе МВД РФ «Октагону» сообщили, что в 2020 году в производстве следователей находилось 439 уголовных дел, с учётом ранее возбуждённых и соединённых в одно производство. В Центробанке уточнили, что в 2020 году, по их материалам, было возбуждено более 110 уголовных дел, в том числе по указанным статьям.

Правоприменительная практика по ст. 172.2 УК РФ пока недостаточная, полагает Марат Сафиулин: количество выявляемых пирамид ежегодно исчисляется сотнями, а число дел по этой статье – единицами. Сложность в том, что статья применяется при отсутствии пострадавших и подтверждении пирамидальности проекта: требуется экономическая экспертиза и разбор всех внутренних механизмов.

У россиян есть более безопасная возможность заработать на росте криптовалют, не прибегая к услугам малопонятных компаний, – например, самостоятельно торговать на криптобиржах.Фото: Наталия Федосенко/ТАСС

Как только появляются пострадавшие, дело квалифицируют по ст. 159 УК РФ. Но и в случае с ней возникают сложности: например, дело по факту организации проекта AirBit Club, заведённое ГУ МВД по Свердловской области в августе 2019 года, до сих пор расследуется.

Привлечение в пирамиды криптовалют в качестве инвестиций осложняет доказывание и отслеживание средств и их количества, отмечают юристы.

– Если привлекаются денежные средства для инвестирования в криптовалюты и инвестирование не происходит, а за счёт средств второго инвестора выплачивается процент в пользу первого, я не вижу никаких препятствий для привлечения к уголовной ответственности по этой статье, – рассуждает управляющий партнёр коллегии адвокатов «Частное право» Максим Колесников. – Но с привлечением иного имущества, под которым понимаются криптовалюты, вопрос в статусе.

С 2021 года в силу вступил и закон «О цифровых финансовых активах», признающий криптовалюту имуществом (ещё в 2018 году суд вынес прецедентное решение). Однако ни условия трейдинга, ни ответственность за нарушение оборота токенов пока неясны.

Ценность биткоина как технологии и как валюты

Технология блокчейн

Некоторые умудряются ругать Bitcoin за технологическую бесполезность, мотивируя свою точку зрения тем, что блокчейн — это всего лишь видоизмененная база данных. Также они акцентируют внимание на том, что работа этой системы обеспечивается участниками, компьютерное оборудование которых проводит никому не нужные математические вычисления, за что собственно и получает награду в виде биткоинов.

Однако, если обратить внимание то, какие затраты идут на покупку оборудования для майнинга и оплату необходимой для его работы электроэнергии, сразу же бросается в глаза очевидный фактор — если люди массово тратят реальные деньги, чтобы получить виртуальные, значит они видят в них определенную ценность. И эта ценность растет пропорционально количеству присоединяющихся к Bitcoin-сети участников.

Кроме того, несмотря на медлительность биткоина по сравнению с более современными криптовалютными проектами, он продолжает быть основным цифровым активом, использующимся для сбережения и пересылки средств.

Его доминация на крипторынке редко падает ниже 50%, а это значит, что ему доверяют больше всего. За доверием к биткоину также стоит, пускай и виртуальная, но все же революционная технология блокчейн, которая уже достаточно активно используется в многих отраслях реального мира.

Поэтому, чтобы цена биткоина рухнула до нуля, должно произойти что-то кардинальное, например, включение в игру квантовых компьютеров, страшилками о которых кормят криптосообщество уже не первый год.

В теории такие устройства действительно смогли бы уничтожить существующую отрасль майнинга и научиться с легкостью взламывать приватные ключи криптокошельков, серьезно подорвав уровень доверия к безопасности сети биткоина. Правда, скорее всего, к тому времени Bitcoin-разработчики смогут придумать защитные меры с учетом появления новых вычислительных технологий.

Лучше понять техническую сторону биткоина вам поможет наше видео:

Технологии биткоина